事件總覽：面對全球地緣政治與經濟情勢的劇烈變動，群益投信於2026年3月23日正式推出「00997A主動群益美國增長」主動式ETF，旨在透過靈活的「333黃金比例配置」，全面捕捉美股從AI巨頭到非科技潛力股的多元增長機會。
📅 2026年3月23日：00997A主動式美股ETF重磅開募
這檔備受市場矚目的「00997A主動群益美國增長」主動式ETF，已於2026年3月23日正式開放募集。它標榜為臺灣首檔能夠廣泛佈局美股全產業的主動式ETF，其操作策略集結了三大王牌主題，並以獨特的「333黃金比例」進行配置。這三大主題分別是當前AI主流的科技七巨頭、受惠於AI商機的強勢增長股，以及非科技業中具備未來潛力的增長股，目的就是為了全方位掌握美股市場多元產業的輪動機會與增長行情。
近期市場脈動：地緣政治衝擊下的美股韌性
話說回來，近期全球金融市場可說是波濤洶湧。根據群益投信主動式ETF研究團隊的觀察，自2月底以來，美伊衝突加劇了地緣政治風險，連帶能源價格也跟著飆升，讓市場對經濟前景的擔憂直線上升，全球股市因此震盪劇烈，各種消息面變化都牽動著投資人的敏感神經。不過，有趣的是，美股相較於其他股市卻展現了相對有力的支撐。為什麼會這樣？主要原因在於美國經濟與企業獲利依然保有韌性，加上投資題材多元，資金得以在不同類股間靈活輪動配置，進而支撐了美股的整體表現。在這段期間，甚至出現能源股、公用事業股、非必需消費股、工業股等逆勢走升的現象，這無疑突顯了在市場波動與類股輪動快速的環境下，投資組合具備靈活調整能力的重要性。
主動式策略：掌握類股輪動的關鍵
正因如此，主動式美股ETF的價值在此刻顯得格外突出。它能夠隨時根據市場趨勢和市況動態調整配置，對於現階段想掌握美股脈動、卡位下一輪行情的投資人來說，確實是一個值得考慮的建議工具。群益美國增長(00997A)經理人吳承恕便指出，儘管受地緣政治干擾，VIX恐慌指數近期一度逼近30大關，但回顧歷史經驗，市場在慌亂之際，往往是更好的進場時點。而且，以往美國在海外的重大軍事行動，對於美股中長期的表現影響其實有限。
歷史數據印證：VIX高點後的美股反彈契機
關於市場恐慌與進場時機，數據會說話。吳承恕經理人進一步觀察近20年的歷史資料發現，當VIX指數高於25時布局美股，後續的平均表現通常可圈可點。以S&P500指數為例，後1個月平均上漲1.6%、後3個月上漲5.2%、後6個月更是上漲10.2%。而如果聚焦在具備題材性與成長性雙重優勢的NASDAQ-100指數，同期間的漲幅表現更是突出，分別上漲2.4%、7.9%和15.1%。這說明了在市場恐慌時刻，或許正是尋找投資機會的關鍵時刻。
2026年4月14日：00997A預計掛牌上市與配息規劃
這檔「00997A主動群益美國增長」主動式ETF預計將於2026年4月14日正式掛牌上市。其首次公開發行（IPO）的每股價格訂為新臺幣10元，採季配息機制。依照規劃，這檔ETF在成立日起滿45日（含）後，預計將於每年1月、4月、7月、10月進行除息，提供投資人穩定的現金流機會。
至今影響與未來展望：AI趨勢與多元產業的增長潛力
展望未來，AI趨勢的發展依舊是美股市場的強勁引擎。吳承恕經理人強調，在AI浪潮不變的前提下，美股科技巨頭在2026年的EPS預估年增率上看21%，這表現優於整體美股，料將持續成為資金佈局的重點。此外，其他同樣受惠於AI商機的科技強勢增長股，例如AI決策系統與資料儲存解決方案等個股，其後續表現也相當值得期待。不僅如此，非科技股中也不乏許多優質的潛力增長產業，像是航太工業和數位金融等領域，其發展潛力同樣不容小覷，值得投資人持續關注。這也正是00997A全產業佈局的價值所在，透過主動式管理，期望能在多變的市場中，捕捉到更多元且具備成長性的投資機會。