LINE Bank與摩根投信於2026年3月共同發布「台股投資人DNA」調查結果，揭示台股突破三萬點後的投資新趨勢。數據顯示，高達55%的投資人已將主動式ETF納入投資組合，資深股民展現積極加碼意願，然而，年輕世代卻普遍因申購流程繁瑣而卻步，凸顯市場機制仍有優化空間。
主動式ETF躍居主流：逾半台股投資人青睞
隨著台股市場熱絡，尤其主動式ETF行情看俏，根據LINE Bank與摩根投信於2026年3月5日至10日進行的「2026台股投資人DNA問卷調查」，發現進入台灣市場僅一年多的台股主動式ETF，已獲得半數以上、約55%的投資人納入其投資組合。此趨勢不僅反映出投資人對追求資產成長的積極態度，也顯示市場投資觀念正從傳統「佛系投資」轉向更具主動性的策略。
這項調查進一步指出，截至2026年3月初，台股ETF受益人大增近59.7萬人，資金主要湧入近期備受矚目的主動式ETF。當台股加權指數已突破三萬點歷史新高里程碑之際，有高達58%的民眾看好大盤並願意持續加碼投資，這份堅定信心亦延伸至主動式ETF，使其成為當前台股投資組合中的重要選項。
資深股民加碼意願高，年輕族群亦受吸引
調查結果呈現「資歷越深、越敢加碼」的顯著現象。數據顯示，投資台股資歷達五年以上的資深投資人中，高達69.7%明確表示將「積極加碼」投入市場。有趣的是，即便對於完全沒有台股經驗的新手投資人，也有43.3%願意嘗試小額試水溫，這表明三萬點行情正有效打破過往的資歷壁壘，市場吸引力已能跨越不同投資族群。
值得注意的是，這股主動式ETF的熱潮並非僅限於資深投資者。在29歲以下的年輕族群中，亦有47.9%的比例偏好將主動式ETF納入其資產配置。這反映出數位原生代對於主動式投資工具的認同度極高，正成為各世代投資人強化資產成長動能的關鍵引擎。
申購流程成痛點：年輕世代與整體投資人焦慮
儘管主動式ETF廣受青睞，但在新募集ETF的申購環節上，卻浮現了明顯的痛點。調查揭露了「越年輕，越怕麻煩」的現象，當被問及「哪些原因讓你不想參與ETF募集申購？」時，高達74.4%的29歲以下年輕人因行政流程繁瑣而放棄申購，此比例是因費用障礙（39.8%）而卻步的近兩倍。
行政流程的繁瑣性不僅讓年輕人卻步，整體投資人也面臨類似的焦慮。調查顯示，有38%的投資人認為手續費與額外匯費是主要考量，其次則有35%的投資人因工作繁忙無法親臨券商下單。此外，仍有高達30%至33%的投資人指出以下申購機制的問題，顯示市場對於申購流程的優化存在迫切需求：
- 申購後需填寫過多紙本表單
- 常用的證券戶無法申購特定ETF
- 申購後還要進行匯款步驟，過於麻煩
這些回饋明確指出投資人普遍追求投資手續的簡化，並拒絕繁瑣的流程，對於數位化、便捷化的申購體驗有著高度期待。
LINE Bank簡化流程，重塑台股申購體驗
針對新募集ETF投資人的痛點，LINE Bank持續領先市場，推出多項創新服務。其主打「全面0申購手續費」，並免除額外跨行匯費，讓投資人不再受成本束縛。此外，LINE Bank提供24小時隨時隨地完成申購的數位管道，即使無法親臨券商也能輕鬆操作。搭配「預購與募集期申購雙機制」的推動，有效提升了申購的便利性。
這些優化措施已見成效。根據LINE Bank的數據，自今年2月起，透過LINE Bank申購新募集ETF的人數，平均每檔較去年成長1.5倍，申購金額更大幅成長2.5倍。這不僅反映出投資人正從傳統管道逐步轉換至新型態的數位工具，也預示著台股投資市場的面貌正被重新塑造。LINE Bank更強調，其申購新募集ETF「不限特定證券戶」，用戶只需在App內填寫本人任一證券帳號等基本資料，即可完成申購並在指定券商收到ETF撥券，讓新募集ETF的申購過程「像LINE傳訊息一樣簡單」。
展望與影響
此次LINE Bank與摩根投信的調查，不僅為台股市場在突破歷史高點後的投資人行為提供了寶貴洞察，更揭示了金融科技在優化投資體驗上的巨大潛力。主動式ETF的普及化，結合年輕世代對數位工具的高度認同，預示著未來台股投資將更加注重效率與便利性。金融機構若能持續傾聽市場聲音，針對申購流程的痛點進行創新，將能有效降低投資門檻，吸引更多潛在投資人，共同推動台灣資本市場的健全發展與活力。